Richard Hannay está en un music-hall londinense. De repente, suena un disparo y comienza una pelea. En el tumulto una chica asustada le pide si puede ir con él. Richard accede y la lleva a su apartamento; pero allí alguien la asesina. Richard debe huir porque es acusado del crimen. Así se ve implicado en una complicada trama de espionaje.